Sistema de Amortização Constante (SAC)
O Sistema de Amortização Constante (SAC) é uma das metodologias mais utilizadas para a amortização de empréstimos e financiamentos devido à sua simplicidade e previsibilidade. Como o próprio nome sugere, neste sistema, as parcelas de amortização do principal são constantes ao longo do período de pagamento. Isso significa que, a cada período, o valor amortizado da dívida é sempre o mesmo, o que facilita o planejamento financeiro tanto para os credores quanto para os devedores. Essa constância na amortização garante uma diminuição progressiva do saldo devedor, resultando em parcelas mensais que se tornam menores com o tempo, à medida que os juros incidem sobre um saldo devedor reduzido. Além disso, a previsibilidade do SAC proporciona uma maior segurança ao devedor, pois ele pode antecipar com precisão os valores futuros das parcelas, ajudando no controle do orçamento e na gestão de suas finanças pessoais ou empresariais.
Características do SAC
- Amortização Constante: O valor da amortização é fixo durante todo o período do financiamento.
- Juros Decrescentes: Os juros são calculados sobre o saldo devedor, que diminui a cada pagamento. Consequentemente, os juros pagos em cada parcela também diminuem.
- Parcelas Decrescentes: Como a amortização é constante e os juros são decrescentes, o valor total das parcelas (amortização + juros) diminui ao longo do tempo.
Cálculo das Amortizações e Juros
Amortização
Para calcular a amortização em um empréstimo SAC, basta dividir o valor principal (P) pelo número de prestações (n):
\[ A = \frac{P}{n} \]
Juros
Os juros de cada parcela são calculados sobre o saldo devedor do período anterior:
\[ J_t = SD_{t-1} \times i \]
Onde:
- \( J_t \) é o valor dos juros na parcela t.
- \( SD_{t-1} \) é o saldo devedor do período anterior.
- \( i \) é a taxa de juros do período.
Parcela Total
A parcela total (PT) é a soma da amortização constante e dos juros do período:
\[ PT_t = A + J_t \]
Exemplo Prático
Suponha um empréstimo de R$ 10.000,00 a ser amortizado em 5 anos com uma taxa de juros de 10% ao ano.
Amortização Constante:
\[ A = \frac{10.000}{5} = 2.000 \]
Tabela de Cálculo das Parcelas:
| Ano | Saldo Devedor Inicial (R$) | Amortização (R$) | Juros (10%) (R$) | Parcela Total (R$) | Saldo Devedor Final (R$) |
|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 10.000,00 | 2.000,00 | 1.000,00 | 3.000,00 | 8.000,00 |
| 2 | 8.000,00 | 2.000,00 | 800,00 | 2.800,00 | 6.000,00 |
| 3 | 6.000,00 | 2.000,00 | 600,00 | 2.600,00 | 4.000,00 |
| 4 | 4.000,00 | 2.000,00 | 400,00 | 2.400,00 | 2.000,00 |
| 5 | 2.000,00 | 2.000,00 | 200,00 | 2.200,00 | 0,00 |
Explicação do Cálculo das Parcelas:
- Ano 1:
- Juros: \( 10.000 \times 0,10 = 1.000 \)
- Parcela Total: \( 2.000 + 1.000 = 3.000 \)
- Saldo Devedor: \( 10.000 – 2.000 = 8.000 \)
- Ano 2:
- Juros: \( 8.000 \times 0,10 = 800 \)
- Parcela Total: \( 2.000 + 800 = 2.800 \)
- Saldo Devedor: \( 8.000 – 2.000 = 6.000 \)
- Ano 3:
- Juros: \( 6.000 \times 0,10 = 600 \)
- Parcela Total: \( 2.000 + 600 = 2.600 \)
- Saldo Devedor: \( 6.000 – 2.000 = 4.000 \)
- Ano 4:
- Juros: \( 4.000 \times 0,10 = 400 \)
- Parcela Total: \( 2.000 + 400 = 2.400 \)
- Saldo Devedor: \( 4.000 – 2.000 = 2.000 \)
- Ano 5:
- Juros: \( 2.000 \times 0,10 = 200 \)
- Parcela Total: \( 2.000 + 200 = 2.200 \)
- Saldo Devedor: \( 2.000 – 2.000 = 0 \)
SAC com Prazo de Carência
Em alguns casos, o devedor pode ter um período de carência, durante o qual paga apenas os juros ou tem os juros capitalizados.
Com Pagamento de Juros Durante a Carência
Exemplo: Um empréstimo de R$ 10.000,00 com 3 anos de carência, taxa de juros de 10% a.a., e amortização em 4 anos após a carência.
Durante a carência, o devedor paga apenas os juros:
- Anualmente: \( 10.000 \times 0,10 = 1.000 \)
Após a carência, o saldo devedor continua o mesmo R$ 10.000,00 e será amortizado em 4 parcelas iguais:
- Amortização: \( \frac{10.000}{4} = 2.500 \)
Com Capitalização dos Juros Durante a Carência
Se os juros são capitalizados, eles se acumulam ao principal:
Exemplo: R$ 10.000,00 com 3 anos de carência e taxa de 10% a.a.
- Após 1 ano: \( 10.000 \times 1,10 = 11.000 \)
- Após 2 anos: \( 11.000 \times 1,10 = 12.100 \)
- Após 3 anos: \( 12.100 \times 1,10 = 13.310 \)
Novo saldo devedor após carência: R$ 13.310,00
Amortização em 4 parcelas:
- Amortização: \( \frac{13.310}{4} = 3.327,50 \)
Neste caso, o valor das parcelas será calculado com base no novo saldo devedor, mantendo a estrutura de juros decrescentes e parcelas decrescentes.
SAC com Prazo de Utilização Não Unitário
Se o desembolso do empréstimo é dividido em várias parcelas, as condições de amortização e cálculo dos juros são ajustadas conforme a liberação dos valores.
Exemplo: Empréstimo de R$ 10.000,00 dividido em duas liberações de R$ 5.000,00.
- Primeira Liberação: R$ 5.000,00
- Segunda Liberação (após 1 ano): R$ 5.000,00
Os juros e amortizações serão ajustados de acordo com os valores e períodos específicos de cada liberação.
O Sistema de Amortização Constante (SAC) oferece uma estrutura clara e previsível para o pagamento de empréstimos, com benefícios como a redução gradual do valor das parcelas e a facilidade de cálculo. Ao considerar as variações com prazos de carência e capitalização de juros, o SAC se adapta a diferentes necessidades financeiras, proporcionando flexibilidade e controle ao devedor.
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